Процедура банкротства предприятия: этапы и их характеристики

Дата материала: 22 октября 2019

К финансовому кризису предприятия могут привести различные обстоятельства, начиная с неумелого руководства фирмой и заканчивая резко обострившейся конкуренцией. Иногда компании доводятся до упаднического состояния специально, например, чтобы попытаться через банкротство списать неподъемные долги. Причин множество, однако процедура банкротства предприятия для всех одинакова.

1. После того, как арбитражный суд примет заявление о банкротстве от должника или его кредиторов, вводится процедура наблюдения. На этом этапе главной целью является анализ финансового положения предприятия, поиск его активов, составление реестра требований кредиторов, а также проведение их первого собрания. Продолжительность процедуры – до 7 месяцев. Предприятие продолжает функционировать в обычном режиме, однако полномочия его руководства существенно урезаются.
2. Если предприятие можно спасти, вводится финансовое оздоровление, которое может продолжаться до 2 лет. На данном этапе составляется график погашения долгов согласно установленной законом очередности. Если компания сумеет справиться с образовавшейся задолженностью, процедура банкротства прекращается, предприятие работает дальше.
3. Если кредиторы сомневаются в компетентности руководства предприятия, они вправе инициировать процедуру внешнего управления, которая может продолжаться до 1,5 лет (продлевать ее разрешается еще на 6 месяцев). В течение этого периода всеми делами фирмы заведует внешний управляющий.
4. Когда все способы восстановления платежеспособности должника не увенчались успехом, суд назначает конкурсное производство, продолжительность которого составляет до 1 года (в некоторых случаях может продлеваться еще на 6 месяцев). Главная задача рассматриваемого этапа заключается в реализации имущества предприятия и погашении долгов перед кредиторами и арбитражным управляющим.

Отметим, что на любом этапе процедуры банкротства предприятия возможно заключение мирового соглашения между должником и кредиторами. Строится оно на взаимных уступках, поэтому если стороны к ним не готовы, то и говорить о составлении подобного документа нет смысла. Если должник не будет выполнять условия соглашения, то, согласно ст.167 127-ФЗ, кредиторы вправе обратиться в арбитраж для получения исполнительного листа и взыскать оставшуюся задолженность.

При банкротстве ликвидируемого или отсутствующего должника процедура банкротства упрощенная. Арбитражный суд приступает сразу к конкурсному производству, пропуская наблюдение, финансовое оздоровление, внешнее управление. Процесс может продолжаться до 6 месяцев.

Последствия проведения процедуры банкротства

Для каждого этапа банкротства характерны свои последствия. Так, например, согласно

ст. 64 127-ФЗ, после введения процедуры наблюдения органы управления компанией лишаются права на реорганизацию и ликвидацию должника, на выплату дивидендов, распределяемых между его участниками, на создание филиалов, представительств и т.д. Приостанавливается взыскание по исполнительным документам, а штрафные неустойки за нарушение предприятием своих обязательств не начисляются.

Как видим, не всегда рассматриваемая процедура заканчивается непосредственно банкротством должника. Предприятие может вернуться в «привычное русло» и продолжить свою деятельность. Арбитражный суд в этом случае снимет с него все ограничения и запреты.

Что же ждет предприятие в случае признания его банкротом?

1. Компания прекращает свое существование и исключается из ЕГРЮЛ.
2. Долги фирмы перед кредиторами погашаются за счет имеющихся у нее активов. Если денег или имущества не хватает, чтобы погасить все обязательства, то задолженность списывается.
3. Персонал предприятия увольняется с выплатой всех полагающихся ему сумм. Если гендиректор входит в круг наемных сотрудников, то и ему полагаются выплаты в связи с ликвидацией компании.
4. В некоторых случаях руководство предприятия (и другие контролирующие его лица) могут быть привлечены к субсидиарной ответственности по долгам компании. Это значит, что указанным лицам придется за счет личных средств погашать образовавшуюся задолженность. Кроме того, руководство может быть привлечено к уголовной или административной ответственности

Учредители и руководители фирмы-банкрота имеют право в дальнейшем открывать другие компании или регистрировать ИП. Никакого запрета на осуществление предпринимательской деятельности не установлено.

Стоит отметить, что в настоящее время эффективность процедуры для кредиторов невысока, поэтому перед сотрудничеством с тем или иным предприятием рекомендуется проверить контрагента на банкротство. Самый простой способ сделать это – открыть официальные сайты Федресурса и арбитражного суда. Если вы желаете получить глубокий анализ по финансовому состоянию предприятия, обращайтесь к опытным юристам.

Отличие ликвидации от банкротства — Стороженко и Партнеры

Юридическое лицо на финальном этапе своего существования может закончить хозяйственную деятельность двумя способами: ликвидацией или банкротством. Оба пути преследуют цель завершения деятельности юридического лица с последующим исключением из реестра индивидуальных предпринимателей и юридических лиц. Нужно подчеркнуть, что процедура банкротства считается более радикальной мерой и сопряжена с большими рисками нежелательных последствий для собственника предприятия. В свою очередь ликвидация юридических лиц может стать завершающим этапом банкротства или быть добровольной по решению учредителей.

Особенности банкротства

Основанием для банкротства предприятий является наличие признаков неплатежеспособности по обязательствам.

Инициаторами банкротства юридического лица могут стать:

 

• заимодавцы
• налоговая

 

• фонды социального значения
• директор или собственник компании.

 

Предприятие объявляется банкротом лишь по вердикту арбитражного суда. Согласно принятому порядку банкротство юридических проходит через процедуры наблюдения, санации, внешнего управления, конкурсного производства и ликвидации. На всех этапах компания может заключить мирное соглашение с кредитными лицами.

 

Процедура санации направлена на финансовое оздоровление предприятия. На этом этапе у юридического лица может измениться статус (слияние, поглощение или разделение компании).

В российской правовой практике банкротство с долгами обычно осуществляется через внешнее управление и конкурсное производство.

 

Процедура наблюдения применяется к должнику сразу с момента принятия судом заявления о банкротстве. На этом этапе арбитражный суд назначает временного управляющего, который уполномочен проводить финансовый аудит фирмы и делать экономические оценки по хозяйственной деятельности. Руководство банкротящегося предприятия ограничивается в полномочиях.

 

Процедура внешнего управления ведется через управляющего, утвержденного судом. В настоящее время внешнее управление может продолжаться до десяти лет. На этот время реальный глава компании отстраняется от должности и передает полномочия судебному управляющему. Тот обязан сделать все возможное для поднятия платежеспособности должника для удовлетворения требований кредиторов.

Решение комитета кредиторов и отчет внешнего управляющего служат основанием для принятия судом следующих решений:

• прервать банкротство и раздать долги кредиторами
• заключить мирное соглашение
• объявить предприятие банкротом и приступуть к конкурсному производству.

Конкурсное производство инициируется судом с назначением управляющего. Сроки этой процедуры по закону не должны длиться больше года. Однако срок может быть продлен решением суда. Административные обязанности возлагаются на конкурсного управляющего. Он должен оценить активы и имущество предприятия-должника. Всё имущество реализуется по схеме конкурсных торгов. Полученные деньги перечисляются на погашение кредитных долгов в порядке очереди, определяемую законом.

В большинстве случаев банкротства инициируется кредиторами. Важно отметить, что банкротство является единственным способом уйти от огромных долгов по закону. Для многих предприятий, не способных выполнить свои долговые обязательства, это последняя возможность сохранить авторитет и выйти из черной полосы чистыми в правовом смысле. Несмотря на то, что большинство дел по банкротству начинают кредиторы, это не значит, что учредители не могу воспользоваться этим правом. Риски процедуры могут быть весьма высокими. В ходе судебного разбирательства не исключен факт выявления фиктивного банкротства.

Если это произойдет, то инициаторы процесса могут понести финансовую и уголовную ответственность. Для того, чтобы минимизировать такие угрозы, лучше пользоваться услугами профессионального юриста.

Особенности ликвидации

Банкротство организации заканчивается его ликвидацией. Этот этап наступает сразу с окончанием конкурсного производства. Руководитель конкурсных торгов предоставляет решение суда о ликвидации в орган регистрации предприятия должника. При этом в ЕГРЮЛ делается соответствующая запись. С этого момента юридическое лицо ликвидировано.

Нужно отметить, что для ликвидации компании могут быть разные основания, среди которых следует отметить следующие:

 

• убытки предприятия
• нелицензированное ведение бизнеса
• по решению суда в связи с признанием регистрации юрлица недействительной

 

• осуществление деятельности вне закона
• завершение срока действия юридического лица
• исчерпание цели создания предприятия.

 

По законодательству ликвидация с долгами может инициироваться налоговыми органами, регистрационной палатой или правоохранительными структурами.

Кроме того, возможна ликвидация юридического лица добровольн без процедуры банкротства. Добровольная ликвидация предприятия начинается с положительного решения учредителей организации или акционеров.

Реальные причины данной процедуры бывают разными:

• нерентабельность предприятия
• конъюнктурные причины
• потеря интереса в этой деятельности.

Целью добровольной ликвидации бывает фиктивное банкротство, как возможность уйти от долговых обязательств. Порядок процедуры предусматривает направление письменного уведомления в государственный орган регистрации.

Затем учреждается специальная комиссия, которая принимает управление делами компании. Это образование имеет право представлять в суде ликвидируемое юридическое лицо. Порядок процедуры обязывает комиссию объявить о скором закрытии предприятия через средства массовой информации за как минимум два месяца от планируемой даты. В заявлении через СМИ должны быть освещены сроки и порядок подачи претензий кредиторов.

По истечению времени предъявления претензий от кредиторов комиссия составляет промежуточный баланс предприятия и согласовывает его с регистрирующим органом. Все требования кредиторов удовлетворяются, исходя из составленного баланса в порядке очереди, предписанной буквой закона.

Если стоимость имущества не способна покрыть долговые обязательства перед кредиторами, то применяться процедура банкротства. В последнем случае ликвидационная комиссия делает заявление в арбитражный суд о признании предприятия банкротом.

Если ликвидационная комиссия еще не утверждена, то заявление должен подать собственник компании-должника. После этого начинается конкурсное производство. Функции конкурсного управляющего обычно возлагаются на руководителя комиссии. Требования по долгам предъявляются в течении месяца с момента публикации о банкротстве.

Важно отметить, что ответственность за удовлетворение требований кредиторов несут учредители и собственники предприятия плюс члены ликвидационной комиссии.
После закрытия всех обязательств перед кредиторами ликвидационная комиссия формирует финальный баланс, в котором отображается раздел активов между акционерами и собственниками предприятия.

Имущество ликвидируемого предприятия распределяется по очередности, которая фиксируется в учредительной документации компании. При этом очередность должна удовлетворять требования закона, который регулирует данную формы организации бизнеса. Ликвидация будет считаться завершенной после создания записи в ЕГРЮЛ.

Что происходит, когда предприятия становятся банкротами? Неплатежеспособность, последствия и восстановление

Как страны мира справляются с банкротствами

Как часть обычных циклов подъема и спада свободного рыночного капитализма, предприятия становятся банкротами, потому что у них заканчиваются деньги либо из-за неблагоприятных внешних рыночных условий, либо из-за их внутренние проблемы связаны с неумелым обращением и плохими процессами управления.

Таким образом, предприниматели и владельцы бизнеса не должны беспокоиться, когда происходят банкротства, и вместо этого они должны сосредоточить свое внимание на урегулировании последствий таких событий, чтобы акционеры и другие заинтересованные лица не теряли и не страдали в результате сделки.

В этом начинании правительство и регулирующие органы играют важную роль в обеспечении того, чтобы все заинтересованные стороны были удовлетворены результатом.

Например, в Соединенных Штатах, где корпоративные банкротства являются обычным явлением, существуют хорошо установленные и четко установленные процедуры для рассмотрения дел о банкротстве.

Действительно, пожалуй, ни одна другая страна в мире не имеет таких четких ориентиров, которые указывают на зрелость ее финансовой системы, а также на глубину ее институтов, помогающих предприятиям и частным лицам встать на ноги после неблагоприятных событий, таких как банкротства.

США также известны наличием различных разделов или глав, поскольку они известны владельцам бизнеса и предпринимателям для рассмотрения дел о банкротстве, таких как пункты Главы 7 и Главы 11. Эти законы помогают предприятиям упорядоченно подавать заявления о банкротстве, чтобы не пострадать экономика в целом.

Например, после финансового кризиса 2008 года, который парализовал экономику, правительство быстро вмешалось и руководило банкротством некоторых организаций, в то же время спасая другие, которые считались слишком крупными, чтобы обанкротиться, или исходя из того, что экономика пойдет в штопор, если они не выручены.

Индийский опыт работы с банкротствами

За последние годы Индия также превратилась из плохой системы рассмотрения дел о банкротстве в систему, где теперь существуют четкие законы и правила, помогающие учредителям, владельцам бизнеса, предпринимателям и другим заинтересованным сторонам приближаться к банкротству в упорядоченным образом.

Например, недавно принятый Закон о несостоятельности и банкротстве четко определяет, как можно урегулировать банкротство и как можно ликвидировать предприятия, чтобы помочь всем заинтересованным сторонам получить выгоду, а не потерять в процессе.

Этот закон был принят после большого шума и крика, поскольку вокруг росло мнение, что правительство «мягко» относится к крупным промоутерам и известным промышленникам.

Обеспечение справедливости для всех заинтересованных сторон

Несмотря на то, что нет причин паниковать, когда предприятия разоряются, банкротство также является неприятным опытом ни для учредителей, ни для сотрудников, ни для акционеров.

Это связано с тем, что сотрудники сразу же увольняются, а акционеры рискуют потерять в процессе свои деньги.

Действительно, действующие во всем мире правила часто не защищают акционеров, особенно тех, кто инвестировал в Акции, а не в Облигации или Долговые обязательства.

Для пояснения, Закон о корпорациях предписывает, что акционеры должны быть оплачены в последнюю очередь, а те, у кого есть долги, должны быть оплачены до них.

Более того, акционерам также платят только тогда, когда остаются деньги по сравнению с теми, кто держит долги и долговые обязательства.

Кроме того, основное внимание в законах уделяется обеспечению того, чтобы активы были проданы или переданы новым владельцам, и, в свою очередь, помогает тем, у кого есть долги, вернуть свои деньги в процессе.

Кроме того, в законе нет явных гарантий по защите работников, хотя есть положения о справедливом распоряжении активами и уплате им взносов.

Таким образом, мы подчеркиваем, что акционеры и сотрудники должны проявлять должную осмотрительность, прежде чем инвестировать или присоединяться к бизнесу.

Дело индийского авиационного сектора

С другой стороны, банкротства при правильном подходе могут омолодить бизнес и помочь бывшим учредителям восстановить свои позиции.

Изучив индийский авиационный сектор, который является классическим примером того, как банкротства могут стать грязными, а также привести к благополучному восстановлению, мы обнаруживаем, что дело Kingfisher является примером того, как банкротства могут стать настоящими беспорядками, если с ними не справиться. .

Дело тянется с последнего десятилетия, и ни для осажденных кредиторов, ни для бывших сотрудников не видно конца, пока бывший промоутер живет за границей.

С другой стороны, случай со Spice Jet является примером того, как можно хорошо справляться с острыми финансовыми трудностями и как компании восстанавливаются.

Где-то посередине находится компания Jet Airways, которая, кажется, движется к какому-то решению после затяжной борьбы с кризисом.

Некоторые эксперты считают, что Кодекс IBC или Кодекс о несостоятельности и банкротстве, принятый парламентом, является ответом на критику и возмущение СМИ после упомянутых выше дел и других подобных случаев, которые побудили правительство принять меры.

Омоложение вместо рецидива

Как видно из предыдущего обсуждения, банкротства могут быть поводом как для омоложения, так и для рецидива, и, следовательно, необходимо хорошо справляться с ними, не упуская из виду более крупную цель обеспечения справедливости для все заинтересованные стороны.

По мере того, как все больше и больше стран становятся капиталистическими, им необходимо создавать структуры и системы, которые помогут им справляться с последствиями банкротств.

История капитализма полна как героических подъемов, так и удручающих неудач некогда успешных предприятий и их владельцев.

В заключение, все заинтересованные стороны должны убедиться, что они не теряют сон, когда предприятия становятся банкротами, а вместо этого должны сосредоточиться на том, чтобы снова встать на ноги.




❮❮   Предыдущий

Следующий   ❯❯



Авторство/ссылка — Об авторе(ах)

Статья написана Prachi Juneja и проверена Management Study Guide Content Team . В группу MSG Content входят опытные преподаватели, специалисты и профильные эксперты. Мы являемся сертифицированным поставщиком образовательных услуг ISO 2001:2015 . Чтобы узнать больше, нажмите «О нас». Использование этого материала бесплатно для целей обучения и образования. Укажите авторство используемого контента, включая ссылки на ManagementStudyGuide.com и URL-адрес страницы контента.





Что такое банкротство? Определение банкротства, значение банкротства

Что такое банкротство? Определение банкротства, значение банкротства — The Economic Times

ОСОБЫЕ ФОНДЫ

Pro Investing by Aditya Birla Sun Life Mutual Fund

Invest Now

Избранные фонды

★★★★★

Mirae Asset Hybrid Equity Fund Direct-R-sthath

5y return

12,2 %

Invest Now

Поиск

+

Бизнес-новость ›определения

+

. Финансы›Банкротство

Предложить новое определение

Предлагаемые определения будут рассмотрены для включения в Economictimes. com0138

СЛЕДУЮЩЕЕ ОПРЕДЕЛЕНИЕ




Определение: Когда организация не может выполнить свои финансовые обязательства или произвести платеж своим кредиторам, она объявляет себя банкротом. Для этого подается иск в суд, где все непогашенные долги компании измеряются и выплачиваются, если не полностью, из активов компании.

Описание: Заявление о банкротстве — это юридический процесс, предпринятый компанией для освобождения от долговых обязательств. Долги, не выплаченные кредиторам в полном объеме, прощаются собственникам. Подача заявления о банкротстве различается в разных странах.

В Индии, если вы подадите заявление о банкротстве, это не очень хорошо скажется на вашем кредитном рейтинге, а это означает, что вам может быть сложно получить новый кредит, если вы планируете начать все сначала. Тем не менее, это убережет вас от любых финансовых проблем.

В Соединенных Штатах есть три основные главы, которым следуют — главы 7, 11 и 13. Давайте подробно разберем каждую из них.

Лицо или организация подает заявление в соответствии с главой 7 закона США о банкротстве, согласно которому они ликвидируют свои активы для погашения своих долговых обязательств. Подача заявки в главе 7 означает, что все усилия по взысканию задолженности со всех кредиторов должны быть прекращены сразу.

Глава 11 в соответствии с законом США о банкротстве означает, что компания попытается реструктурировать свои долги, чтобы погасить финансовые обязательства. Этот конкретный кодекс о банкротстве предназначен только для компаний, а не для физических лиц. Глава 11 показывает намерение компании погасить свои долги, что является хорошим знаком. Это дает им шанс остаться в бизнесе, но в то же время попытаться выработать методы погашения своих долгов.

Глава 13 говорит, что люди будут пытаться реструктурировать свои ресурсы или денежные потоки, чтобы погасить долг. Физические лица или самозанятые лица могут подать заявку на Главу 13, но корпорации и партнерские фирмы не могут.

Read More News on

• PERSONAL FINANCEASSETSBANKRUPTCYCREDITORS
• OUTSTANDING DEBTS

• PREV DEFINITION

• NEXT DEFINITION

Related News

• Govt forms exclusive benches at three DRTs to resolve cases above 100 крор рупий. Новый толчок со стороны правительства приходит даже несмотря на то, что дела о банкротстве в Суде по делам национальных компаний (NCLT) томятся из-за задержек. Отдельно правительство также призвало подавать заявки на заполнение нынешних и будущих вакансий в судах DRT, чтобы обеспечить скорейшее восстановление.
• Acre ARC покупает несколько проблемных кредитов у HDFC. Портфель включает кредиты девелоперу Vatika Group из Гуруграма (730 крор вон) и проблемному Nirmal Lifestyle Kalyan (430 крор вон). Acre ARC заплатила 602 крор фунтов стерлингов в рамках сделки, полностью наличной, что представляет собой 49-процентную скидку для HDFC, сказал человек, знакомый с этой сделкой.
• ONGC-IOC увеличивает предложение JBF Petro в 2 раза, но все еще отстает GailLenders позволила всем трем участникам торгов увеличить свои предложения после первого раунда. По словам людей, причастных к процессу, MPCI решила не подавать пересмотренную заявку. Специалист по разрешению проблем не ответил на запрос ET, отправленный по почте.
• Стартап Edtech Lido Learning подает заявление о банкротстве, поскольку переговоры о приобретении проваливаются Правление Lido Learning на внеочередном собрании, состоявшемся 5 сентября, приняло решение подать заявление в соответствии с разделом 10 Кодекса о несостоятельности и банкротстве
• Стартап Lido Learning, испытывающий нехватку денежных средств о банкротстве Правление Lido Learning на внеочередном собрании, состоявшемся 5 сентября, приняло решение подать заявление в соответствии с разделом 10 Кодекса о несостоятельности и банкротстве
• Мнение: Задержка с введением закона о трансграничной несостоятельности наносит ущерб индийским кредиторам Вот пример досрочного введения в действие закона о трансграничной несостоятельности в Индии. Все специалисты в этой области выступали за введение трансграничной несостоятельности; однако до сих пор никому не удалось продемонстрировать факты на примерах. В этой статье делается попытка объяснить этот вопрос на примерах и охватывает все аспекты неплатежеспособности.
• IBBI призывает кредиторов предоставить временное финансирование компаниям в рамках CIRPПредоставление временного финансирования в интересах существующих кредиторов, поскольку они выиграют от получения улучшенной суммы разрешения, являющейся высоким приоритетом водопада, отметил Рави Миттал, председатель IBBI, в ежеквартальное обновление, выпущенное в начале этой недели.
• Председатель IBBI подталкивает кредиторов к предоставлению временного финансирования компании, перед которой возбуждено дело о несостоятельности. Предоставление временного финансирования в интересах существующих кредиторов, поскольку они выиграют от получения улучшенной суммы разрешения, являющейся приоритетом водопада, заметил Рави Миттал, председатель IBBI в ежеквартальном обновлении, выпущенном в начале этой недели.